根據(jù)數(shù)據(jù)統(tǒng)計，2019年前三季度中國電動自行車產(chǎn)量同比增長20.8%，電動自行車保有量已接近3億輛，并穩(wěn)定增長。中國電池聯(lián)盟認為，目前，電動自行車電池中僅有不到20%為鋰離子電池。而新國標的推出以及物流市場的增長將進一步推進電動自行車鋰電化。電動自行車鋰離子電池市場前景可期。

一、電動自行車行業(yè)穩(wěn)定增長，電池市場容量與乘用車動力電池市場規(guī)模接近

電動自行車年產(chǎn)量相對穩(wěn)定，市場保有量穩(wěn)定增加。據(jù)中國自行車協(xié)會公布的數(shù)據(jù)顯示，2018 年中國電動自行車產(chǎn)量為 3278 萬輛，同比增加 5.8%，2019年前三季度中國電動自行車產(chǎn)量同比增長20.8%。中國電動自行車市場自 2013 年后逐漸進入成熟發(fā)展期，2018 年受到新國標發(fā)布的影響，電動自行車廠商為了在新國標正式實施前將現(xiàn)有車輛售出，行業(yè)出現(xiàn)一小波“搶售”現(xiàn)象。

圖表 1 2010-2020電動自行車產(chǎn)量情況（單位：萬輛）

目前，電動自行車每年約 3000 萬輛的新增產(chǎn)量，同時考慮到電動自行車的使用壽命為 3-5 年，預計至2020 年，中國電動自行車社會保有量將超過 3.2 億輛，2010-2020 年的復合增速為 11.27%。

圖表2 2010-2020電動自行車保有量情況（單位：億輛）

電動自行車電池裝機量與新能源乘用車大致相當，鋰電替代空間較大。按照目前電動自行車主流電池型號 48V12Ah，48V20Ah，60V20Ah 來進行加權(quán)計算，電動自行車單車平均帶電量為 0.9KWh。據(jù)測算，2019年中國電動自行車用電池新增需求量為 35.4GWh，其中鋰離子電池需求量為4.2GWh。而2019年乘用車動力電池裝機量約為42.23GWh，與電動自行車電池市場規(guī)模大致相當。

圖表 3 2010-2020新增電動自行車電池構(gòu)成情況

二、消費者仍然青睞“超標車”，對續(xù)航里程的關(guān)注或是主要原因

消費者仍然青睞“超標車”。根據(jù)數(shù)據(jù)統(tǒng)計，符合新國標要求的電動自行車品類占比僅為6.54%，目前被算作“超標車”范疇的簡易款電動踏板車型和輕便電動摩托車型關(guān)注的分別達到了21.15%和60.77%。由此可見，消費者仍然對“超標車”有所青睞。

圖表 4 2019年不同類型電動自行車（摩托）消費者關(guān)注度

續(xù)航里程仍然是消費者選擇電動自行車最重要的選擇因素，或是導致消費者青睞“超標車”的主要原因。根據(jù)數(shù)據(jù)統(tǒng)計，續(xù)航里程的關(guān)注度有76.85%，遠超外觀的63.25%以及價格的60.52%。由此可見，續(xù)航里程是消費者最主要的關(guān)注因素。而續(xù)航里程的增加則勢必導致電池帶電量的增加。以鉛蓄電池40wh/kg能量密度來計算，電動自行車的電池重量將達到25kg左右，接近新國標電動自行車質(zhì)量要求的50%。

圖表 5 2018-2019 消費者購買電動自行車（摩托）考慮因素

三、新國標的出臺和新興配送市場增長將進一步推動電動自行車鋰電化

電動自行車新國標出臺，促進電動自行車輕量化。新國標對電動自行車的技術(shù)要求作了較大調(diào)整。其中一項技術(shù)變化就是含電池在內(nèi)的整車質(zhì)量由40公斤調(diào)整為55公斤；雖然，含電池在內(nèi)的整車質(zhì)量要求有所提升。但是，電動自行車鉛蓄電池質(zhì)量多為16.4-35.5kg。若仍然采用鉛蓄電池，則電動自行車整體質(zhì)量仍有超標風險，而且限制了電動自行車續(xù)航里程的進一步增加。而將其替換為同等電量的鋰離子電池，其質(zhì)量將下降至3.7-9.2kg，使得電動自行車整車質(zhì)量將有一個明顯的下降，而且續(xù)航里程將會有一定的提升。從而使得消費者將傾向于關(guān)注購買符合國家標準的電動自行車。目前部分地區(qū)電動自行車申報的情況已經(jīng)出現(xiàn)明顯的鋰電化趨勢，例如在北京市已公布的第 1-35 批電動自行車產(chǎn)品中，僅在第 19 批電動自行車產(chǎn)品中，有一款電動自行車使用了鉛酸電池。

新興配送市場增長推動電動自行車鋰電化。根據(jù)國家郵政局數(shù)據(jù)，2019年，全國快遞服務企業(yè)業(yè)務量累計完成635.2億件，同比增長25.3%；業(yè)務收入累計完成7497.8億元，同比增長24.2%。同時，2017 年中國在線餐飲外賣用戶規(guī)模超 3 億人，同比增長18%。外賣服務與物流服務在中國市場上的快速發(fā)展，一方面影響著電動自行車需求的增加；另一方面，相比于價格，外賣與物流行業(yè)對于電池的續(xù)航里程與快速充電功能愈發(fā)看重，因此，鋰離子電池在新型消費場景中的應用占絕對優(yōu)勢。